12月29日下午，上海國(guó)際集團、太平洋保險、安徽省投資集團等長(cháng)三角協同優勢産業基金發(fā)起(qǐ)人，在上海市人民政府正式簽署了基金合夥協議，此舉标志著(zhe)今年6月，在長(cháng)三角地區主要領導座談會(huì)上簽署意向(xiàng)的長(cháng)三角協同優勢産業基金，正式落下實錘。

據悉，長(cháng)三角協同優勢産業基金將(jiāng)以市場化“母基金+子基金”爲運營模式，充分發(fā)揮母基金的資本放大功能(néng)與要素整合能(néng)力。預計到2018年底，母基金在首輪封閉期的規模會(huì)有70億元，6個月後(hòu)規模達到100億元；通過(guò)疊加子基金，首期即可撬動500億元以上的資本，實現對(duì)長(cháng)三角地區高端人才、前沿技術、創新産品等新發(fā)展要素的高效支持與引導集聚。

此外，通過(guò)長(cháng)三角協同優勢産業基金後(hòu)續不斷滾動運作，將(jiāng)在該功能(néng)載體上實現放大至超過(guò)1萬億元資金規模、5000個創新實體項目、1000個前沿技術領域的資本投入，爲長(cháng)三角一體化發(fā)展的國(guó)家戰略持續注入高效增長(cháng)的創新動力。

國(guó)方母基金總經(jīng)理孫忞在接受澎湃新聞記者采訪時(shí)表示，長(cháng)三角協同優勢産業基金將(jiāng)大緻按照“4:4:2”的比例，即40%投向(xiàng)“硬科技”子基金、40%投向(xiàng)“完善産業鏈”子基金、20%投向(xiàng)“明星項目”進(jìn)行資金分配，有望實現50倍的放大效應。

對(duì)于具體的産業選擇标準，孫忞稱，長(cháng)三角協同優勢産業基金選擇産業的“方法論”遵循四個标準：一是底層技術有基礎，二是商業成(chéng)本有下降，三是技術應用有場景，四是産業配套有基礎。“基于上述标準，我們篩選出三個産業，生物技術、物聯網、人工智能(néng)。”

對(duì)于基金投資後(hòu)的退出安排，國(guó)方母基金執行投資總監唐傑在接受澎湃新聞記者采訪時(shí)表示，科創闆推出并試點注冊制的消息對(duì)他們是一個意外的利好(hǎo)。

“大家原來對(duì)于投一些硬科技企業，最擔心的就(jiù)是退出的問題。現在隻要你有核心技術，未來一定是科創闆特别歡迎的企業，尤其是在注冊制的情況下。”唐傑認爲，科創闆肯定會(huì)成(chéng)爲中國(guó)的納斯達克，并爲科創企業帶來新的機遇。

長(cháng)三角協同優勢産業基金由上海國(guó)際集團有限公司（簡稱“上海國(guó)際集團”）牽頭，滬蘇浙皖大型企業聯合發(fā)起(qǐ)設立，交由上海國(guó)際集團旗下的上海國(guó)方母基金股權投資管理有限公司（簡稱“國(guó)方母基金”）進(jìn)行管理。

母基金（簡稱“FOF”），即投資于基金的基金，是以股權投資基金作爲投資對(duì)象的特殊基金，具有杠杆投資、組合投資、分散投資、專業投資等特點，是VC（風險投資）和PE（私募股權投資）重要的投資方式。目前，在歐美發(fā)達國(guó)家，PE已經(jīng)成(chéng)爲與銀行、保險并列的三大金融業支柱之一，而PE的資金來源20%以上來自于FOF。

2017年7月11日，作爲上海第一家以“母基金”命名的私募基金管理公司——國(guó)方母基金正式揭牌成(chéng)立。作爲上海國(guó)際集團乃至上海國(guó)資體系内第一支完全由市場化模式運營的母基金管理公司，在運營上完全由專業的市場化團隊負責，按照此前規劃，國(guó)方母基金在成(chéng)立後(hòu)的五年中將(jiāng)打造“平台母基金”、“全市場母基金”、“份額轉讓母基金”三大類母基金産品，預計管理規模超過(guò)500億元。其中，上海國(guó)際集團、沙鋼集團、萬向(xiàng)控股、均瑤集團將(jiāng)作爲基石投資人出資不低于75億元，其他投資人將(jiāng)包括大型企業、銀行、保險等産業或金融機構。投向(xiàng)將(jiāng)覆蓋集團産業基金群及其他市場最優秀的私募投資基金，通過(guò)母基金的“放大效應”和“雷達效應”，國(guó)際集團的産業基金群將(jiāng)覆蓋至少上萬家優質實體企業。